태국 인쇄회로기판(PCB) 산업은 2023년부터 2025년까지 공장을 짓는 데 집중했습니다. 2026년 무역 수치는 이 산업이 출하를 시작했음을 보여 줍니다. 이 전망은 서로 독립된 세 가지 기록을 사용합니다. 태국 관세청이 UN Comtrade 데이터베이스에 보고한 2026년 5월까지의 자료, 전자 제품의 단일 최대 시장인 미국의 수입 기록, 그리고 MPBxChange의 태국 PCB 공장 등록부입니다. 보고된 수치에는 출처를 붙였습니다. 분석으로 표시한 단락은 당사의 해석이며, 모든 계산에는 투입 수치를 함께 제시합니다.
핵심 요약
- 2026년 1월부터 5월까지 태국의 베어 PCB 수출은 2025년 같은 기간보다 39.4% 늘어 US$5억 9,780만에서 US$8억 3,320만이 되었습니다.[2] 2026년 7월에는 한 달에 US$2억 3,200만에 달해 1년 전보다 78.8% 많았습니다.[6]
- 2025년 태국은 대만과 중국에 이어 미국에 대한 베어 PCB 공급국 3위가 되었으며, 2019년의 6위에서 올라섰습니다. 미국의 태국산 수입은 그 6년 사이 US$6,930만에서 US$2억 1,070만으로 3배가 되었습니다.[3]
- 태국의 조립 산업은 큰 국내 시장입니다. 컴퓨터(HS 8471) 수출은 2019년 US$119억에서 2025년 US$228억으로, 통신 장비(HS 8517) 수출은 US$41억에서 US$173억으로 늘었습니다.[4] 이들을 공급하기 위해 베어 PCB 수입은 2025년 US$35억 4,000만으로 늘었습니다.[1]
- 생산능력 파이프라인은 큽니다. 2023년부터 2025년까지 PCB 및 PCB 소재 프로젝트에 대한 태국 투자청(BOI) 신청은 222건, 금액은 3,200억 7,800만 바트입니다.[8] MPBxChange 등록부에는 PCB 공장 39곳이 있으며, 이 중 33곳이 가동 중이거나 램프업 중입니다.
2026년: 출하 단계
월간 관세 통계를 보면 2026년 상반기 내내 베어 PCB(HS 8534)의 수출과 수입이 모두 증가했습니다.[2]
수치 보기
| 월 | 수출, US$ 백만 | 수입, US$ 백만 |
|---|---|---|
| 2025-01 | 107.2 | 259.1 |
| 2025-02 | 124.8 | 214 |
| 2025-03 | 123.6 | 248.4 |
| 2025-04 | 116.5 | 249.9 |
| 2025-05 | 125.7 | 270.7 |
| 2025-06 | 125.6 | 279.1 |
| 2025-07 | 129.4 | 308.8 |
| 2025-08 | 132.6 | 297.5 |
| 2025-09 | 153.3 | 314.4 |
| 2025-10 | 152.3 | 365.6 |
| 2025-11 | 137.2 | 359.5 |
| 2025-12 | 148.7 | 374.8 |
| 2026-01 | 151.5 | 468.3 |
| 2026-02 | 144.2 | 404.2 |
| 2026-03 | 177.7 | 490.7 |
| 2026-04 | 166.7 | 462.9 |
| 2026-05 | 193.1 | 451.8 |
| 월 | 2025년 수출, 백만 US$ | 2026년 수출, 백만 US$ | 증감 | 2025년 수입, 백만 US$ | 2026년 수입, 백만 US$ | 증감 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1월 | 107.2 | 151.5 | 41.3% | 259.1 | 468.3 | 80.7% |
| 2월 | 124.8 | 144.2 | 15.5% | 214.0 | 404.2 | 88.9% |
| 3월 | 123.6 | 177.7 | 43.8% | 248.4 | 490.7 | 97.5% |
| 4월 | 116.5 | 166.7 | 43.1% | 249.9 | 462.9 | 85.2% |
| 5월 | 125.7 | 193.1 | 53.6% | 270.7 | 451.8 | 66.9% |
| 1월부터 5월까지 | 597.8 | 833.2 | 39.4% | 1,242.1 | 2,277.9 | 83.4% |
출처: 태국이 보고한 UN Comtrade 월간 자료.[2] 증감률은 당사 계산입니다(2026년 값을 2025년 값으로 나눈 뒤 1을 뺌).
산업부를 위해 이 부문을 추적하는 태국 산업경제청(OIE)은 2026년 7월 인쇄회로 수출이 US$2억 3,200만으로 1년 전보다 78.8% 늘었으며, 아세안, 미국, 일본에서 증가했다고 보고했습니다.[6] 2025년 12월 보고서에서는 기판 조립(PCBA) 생산이 1년 전보다 16.2% 높았습니다.[7]
분석. 3년 동안 신규 공장은 투자 승인과 건설에서는 보였지만 무역에서는 거의 드러나지 않았습니다. 2015년부터 2025년까지 연간 수출은 US$12억에서 US$17억 사이에 머물렀습니다.[1] 2026년 월간 수치는 이 범위를 넘어선 첫 지속적 상승입니다. 2026년 1월부터 5월까지의 수출은 이미 US$8억 3,320만으로, 5개월 만에 2021년 최고 기록 US$16억 5,000만의 절반에 이르렀습니다(월간 자료로 당사 계산).[2][1] 2026년 연간 합계를 보면 이 상승이 어디까지 이어지는지 알 수 있을 것입니다.
국내 시장
태국은 베어 PCB를 수출보다 많이 수입하며, 그 격차는 커졌습니다. 2025년 수입은 US$35억 4,000만, 수출은 US$15억 8,000만이었습니다.[1] 그 이유는 장부의 반대편에 있습니다. 태국의 조립 산업이 빠르게 성장했기 때문입니다.
| 태국 수출, 10억 US$ | 2019년 | 2025년 | 증감 |
|---|---|---|---|
| 컴퓨터 및 서버 (HS 8471) | 11.90 | 22.77 | 91% |
| 통신 및 네트워크 장비 (HS 8517) | 4.10 | 17.25 | 321% |
| 컴퓨터 부품 및 조립품 (HS 8473) | 2.39 | 5.90 | 147% |
| 베어 인쇄회로기판 (HS 8534) | 1.21 | 1.58 | 30% |
출처: 태국이 보고한 UN Comtrade 자료.[4][1] 증감률은 당사 계산입니다.
분석. 이 컴퓨터, 서버, 네트워크 제품에는 모두 인쇄회로기판이 들어가며, 현재 여기에 쓰이는 베어 PCB의 대부분은 해외에서 들어옵니다. 2025년 태국 베어 PCB 수입의 64.5%를 중국이 공급했습니다.[1] 이것이 태국 기판 제조업체에 가장 큰 단기 기회입니다. 같은 나라의 조립업체에서 인증을 받을 수 있는 공장은 고객의 운임, 관세 서류, 리드타임을 줄여 줍니다. 구매자와 조립업체에게 신규 공장은 태국 안의 두 번째 공급원이 됩니다. 대체가 일대일로 이루어지지는 않겠지만, 수입액의 규모는 국내 시장의 크기를 보여 줍니다.
미국 경로
미국은 자체 수입 기록을 집계하므로, 해외로 나간 태국산 기판을 독립적으로 확인할 수 있습니다.[3]
| 미국의 베어 PCB 수입 (HS 8534), 백만 US$ | 2019년 | 2025년 | 증감 |
|---|---|---|---|
| 대만 | 378.7 | 1,013.7 | 168% |
| 중국 | 806.8 | 847.2 | 5% |
| 태국 | 69.3 | 210.7 | 204% |
| 한국 | 93.2 | 163.4 | 75% |
| 일본 | 136.9 | 144.1 | 5% |
| 베트남 | 12.7 | 119.8 | 843% |
| 말레이시아 | 31.9 | 61.4 | 92% |
| 멕시코 | 59.4 | 57.1 | 4% 감소 |
출처: 미국이 보고한 UN Comtrade 자료.[3] Comtrade는 대만을 "Other Asia, not elsewhere specified"(달리 분류되지 않은 기타 아시아)로 표기합니다. 증감률은 당사 계산입니다.
2025년 미국에 베어 PCB를 수출한 76개 교역 경제권 전체를 기준으로 태국은 US$30억 4,600만인 미국 수입의 6.9%를 차지해 3위였습니다. 2019년에는 US$19억 2,950만 중 3.6%로 6위였습니다.[3] 미국의 태국산 수입은 2024년 US$1억 1,090만에서 2025년 한 해에만 90% 늘었습니다.
분석. 미국으로의 직접 선적은 2025년 태국 기판 수출의 15.5%로 여전히 작은 비중이며, 대부분의 기판은 다른 곳에서 조립된 제품에 들어가 미국 고객에게 도달합니다.[1] 미국 기록이 중요한 이유는 미국 구매자들이 공급처를 다변화하는 시기에 태국을 공급업체 목록에 추가하고 있음을 보여 주기 때문입니다. 2026년 7월 24일부터 미국에 들어가는 태국산 제품에는 12.5%의 301조(Section 301) 관세가 적용되며, 이는 같은 고시가 중국과 베트남에 정한 세율입니다.[11] 이 세 공급원 사이에서는 더 이상 관세가 선택을 좌우하지 않으며, 인증, 리드타임, 서비스가 좌우합니다.
역내에서 태국의 위치
동남아시아 3대 베어 PCB 수출국은 2019년부터 2025년 사이 모두 성장했습니다.[5]
| 베어 PCB 수출 (HS 8534), 백만 US$ | 2019년 | 2025년 | 증감 |
|---|---|---|---|
| 말레이시아 | 1,077 | 1,660 | 54% |
| 태국 | 1,214 | 1,577 | 30% |
| 싱가포르 | 624 | 997 | 60% |
출처: 각국이 보고한 UN Comtrade 대세계 수출 자료.[5] 증감률은 당사 계산입니다. 당사가 열람했을 때 데이터베이스에는 베트남의 2024년과 2025년 수치가 없었습니다.
수출이 아닌 생산 기준으로는 대만인쇄회로협회(TPCA)가 태국을 동남아시아 1위로 꼽으며, 2025년 생산액은 세계 생산의 5.4%인 US$50억 6,000만입니다.[10] 당사의 해석으로는, 태국산 기판 상당수가 태국 내 조립 라인으로 가서 완제품에 담겨 출국하기 때문에 생산이 수출보다 많습니다.
생산능력 파이프라인
BOI는 2023년부터 2025년까지 PCB 및 PCB 원자재 프로젝트 신청 222건, 3,200억 7,800만 바트를 접수했습니다.[8] 소재 업체들도 뒤따르고 있습니다. 2026년 BOI는 촌부리에 AI 서버용 원판과 프리프레그를 생산하는 USD 1억 8,920만 규모의 공장을 승인했습니다.[9]
수치 보기
| 연도 | 공장 수 | 완전 가동 전 |
|---|---|---|
| 1982 | 1 | 0 |
| 1987 | 1 | 0 |
| 1989 | 2 | 0 |
| 1990 | 3 | 1 |
| 1994 | 1 | 0 |
| 2001 | 1 | 0 |
| 2006 | 1 | 0 |
| 2010 | 1 | 0 |
| 2022 | 1 | 0 |
| 2023 | 22 | 8 |
| 2024 | 4 | 4 |
| 2025 | 1 | 1 |
MPBxChange 등록부에는 태국 PCB 공장 39곳이 등재되어 있습니다. 33곳은 가동 중이거나 램프업 중으로 보고되었고, 6곳은 건설 중이거나 발표된 상태입니다. 설립 연도를 공개한 39곳 가운데 28곳이 2022년 또는 그 이후에 등록되었습니다.
기회는 어디에 있는가
분석. 위의 기록에서 다섯 가지 기회가 나옵니다.
- 태국 조립업체를 위한 수입 대체. 2025년 베어 PCB 수입 US$35억 4,000만은 태국 공장이 국내에서 경쟁할 수 있는 주문입니다.[1]
- 미국향 프로그램 공급. 미국의 태국산 수입은 2019년부터 2025년 사이 3배가 되었습니다.[3] 서버, 네트워킹, 자동차용 기판의 인증된 라인을 갖춘 공장이 가장 유리합니다.
- 소재 공급. 원판과 프리프레그 프로젝트가 들어오고 있습니다.[9] 태국산 동박과 도금 약품은 여전히 공급망에서 가장 뚜렷한 공백이며, 따라서 다음 투자 기회입니다.
- 숙련 인력 기반 구축. Peng Shen 한 곳만 해도 2027년까지 고숙련 인력 1,000명 이상이 필요할 것으로 예상하며, 태국 교육기관 5곳과 협약을 체결했습니다.[12] PCB 공정을 가르치는 대학과 교육기관에는 채용할 준비가 된 기업들이 있습니다.
- 데이터로 구매하기. 선택할 수 있는 공장이 39곳이므로, 구매자는 견적을 요청하기 전에 공개 기록으로 역량, 인증, 위치를 기준으로 후보를 추릴 수 있습니다.
주목할 점
- 2027년 초에 나올 2026년 연간 무역 합계로 수출 증가를 확인할 수 있습니다.
- 산업경제청의 인쇄배선판(PWB) 월간 생산지수는 생산의 방향을 보여 줍니다.[7]
- BOI 투자 장려 증서와 실제 투자 집행액으로, BOI는 신청과 함께 이를 추적하기 시작했습니다.[13]
조사 방법
당사는 2026년 9월 24일과 25일에 UN Comtrade 공개 데이터베이스를 열람했습니다. HS 8534에 대한 태국의 연간 및 월간 보고 자료, HS 8471, 8473, 8517, 8542에 대한 태국의 보고 자료, HS 8534에 대한 미국의 수입 보고 자료, 그리고 다른 11개 경제권의 수출 보고 자료입니다. 각 API 조회는 출처 목록에서 열 수 있으며, 데이터베이스는 조회당 한 기간만 허용하므로 링크는 한 해 또는 한 달을 보여 줍니다. 또한 태국 산업경제청의 월간 보고서, BOI 발표, TPCA 발표, 업계 언론을 검토했습니다. 당사 계산으로 표시한 비율과 합계는 공개된 수치로 산출한 것입니다. 공장 수와 공장 차트는 MPBxChange 태국 PCB 공장 등록부에서 가져왔습니다.
출처
- 데이터 United Nations Statistics Division (2026). UN Comtrade: Thailand, HS 8534 printed circuits, exports and imports by partner, annual, 2015 to 2025 (the link opens 2025; change the period for other years). UN Comtrade database, public API. 본문으로 돌아가기
- 데이터 United Nations Statistics Division (2026). UN Comtrade: Thailand, HS 8534 printed circuits, monthly exports and imports, January 2025 to May 2026 (the link opens May 2026; change the period for other months). UN Comtrade database, public API. 본문으로 돌아가기
- 데이터 United Nations Statistics Division (2026). UN Comtrade: United States, HS 8534 printed circuits, imports by partner, annual (the link opens 2025; change the period for other years). UN Comtrade database, public API. 본문으로 돌아가기
- 데이터 United Nations Statistics Division (2026). UN Comtrade: Thailand, HS 8471, 8473, 8517 and 8542, exports and imports, 2019, 2024 and 2025 (the link opens 2025). UN Comtrade database, public API. 본문으로 돌아가기
- 데이터 United Nations Statistics Division (2026). UN Comtrade: HS 8534 printed circuits, exports to the world by reporting country, 2019 to 2025 (the link opens 2025). UN Comtrade database, public API. 본문으로 돌아가기
- 공공기관 Office of Industrial Economics (OIE), Ministry of Industry (2026). ภาวะเศรษฐกิจอุตสาหกรรม เดือนกรกฎาคม 2569 (Industrial economic conditions, July 2026). Office of Industrial Economics. 본문으로 돌아가기
- 공공기관 Office of Industrial Economics (OIE), Ministry of Industry (2026). ภาวะเศรษฐกิจอุตสาหกรรม เดือนธันวาคม 2568 (Industrial economic conditions, December 2025). Office of Industrial Economics. 본문으로 돌아가기
- 언론 Techsauce Team (2026). BOI อนุมัติ 3 โครงการใหญ่ PCB ทุ่มเฟสสอง 22,000 ล้านบาท จ้างงานคนไทยเพิ่ม 5,000 ตำแหน่ง เชื่อมไทยเข้าห่วงโซ่ AI-Data Center. Techsauce. 본문으로 돌아가기
- 공공기관 Office of the Board of Investment (BOI), Thailand (2026). Thailand Approves $1.99 Billion in New Investment, Led by AI and Advanced Electronics. Thailand Board of Investment, One Start One Stop Investment Center (OSOS). 본문으로 돌아가기
- 공공기관 Taiwan Printed Circuit Association (TPCA) (2026). 地緣、AI雙引擎！泰越馬形塑東南亞高階PCB黃金生態系. Taiwan Printed Circuit Association. 본문으로 돌아가기
- 공공기관 Office of the United States Trade Representative (2026). Notice of Actions in Section 301 Investigations of Acts, Policies, and Practices of Various Economies Related to the Failure of Each Economy To Impose and Effectively Enforce a Prohibition on the Importation of Goods Produced With Forced Labor. Federal Register, Vol. 91, No. 143 (govinfo.gov). 본문으로 돌아가기
- 기업 Saha Pathana Inter-Holding PCL (2024). Peng Shen Technology, a Joint Venture of Zhen Ding Tech Group and Saha Group, Signs Cooperation Agreement with Five Leading Educational Institutions. Saha Pathana Inter-Holding PCL (SPI). 본문으로 돌아가기
- 공공기관 Office of the Board of Investment (BOI), Thailand (2026). “เอกนิติ - บีโอไอ” ผลักดันลงทุนจริง ไตรมาสสองทะลุ 2.5 แสนล้าน พุ่ง 31% รวมครึ่งปี 5.3 แสนล้าน. Thailand Board of Investment, One Start One Stop Investment Center (OSOS). 본문으로 돌아가기
인용 방법: MPBxChange (2026). 2026 태국 PCB 산업 전망: 국내 수요와 해외 주문. MPBxChange 조사 보고서. https://www.mpbxchange.com/ko/research/thailand-pcb-industry-outlook-2026